תמונה ראשית: אילוסטרציה. התמונה להמחשה בלבד | חדשות דה ספוט
בנק ישראל חושף לראשונה תכנון ראשוני למטבע דיגיטלי – השקל הדיגיטלי (Digital Shekel – DS) – אשר עשוי להוות אלטרנטיבה למזומן ולמערכות התשלומים הקיימות. המסמך שפורסם כולל פירוט של מבנה המערכת, המודל הטכני, שיקולי הרגולציה והשלבים הבאים לבחינת ההיתכנות של המהלך.
למרות ההתקדמות בפרויקט, הבנק מדגיש כי אין עדיין החלטה רשמית להשיק את השקל הדיגיטלי. מדובר בבחינה מתמשכת של האפשרויות והמשמעויות הכרוכות במהלך כזה, והוא צפוי לקבל החלטה רק לאחר שנת 2026. עם זאת, עצם פרסום המסמך מעיד על רצינות הבדיקה ועל האפשרות כי בעתיד הקרוב, ישראל תצטרף למדינות נוספות השוקלות מטבעות דיגיטליים של בנקים מרכזיים (CBDC).
שקל דיגיטלי – למה עכשיו?
הדיון סביב האפשרות להנפקת שקל דיגיטלי אינו חדש. בשנים האחרונות הבנק המרכזי בחן את הנושא לאור מגמות עולמיות בתחום הפינטק, הירידה בהיקף השימוש במזומן והצורך ביצירת תשתית תשלומים מתקדמת. בין היתר, השקל הדיגיטלי עשוי לספק מענה לשישה אתגרים מרכזיים:
ראשית, הוא עשוי לשמש כתשתית תשלומים אלטרנטיבית למערכות הקיימות, תוך הגברת היעילות והפחתת עלויות עסקאות. שנית, מדובר בכלי שיכול לשפר את רמת הפרטיות בתשלומים דיגיטליים – נושא שמעסיק לא מעט צרכנים ורגולטורים. בנוסף, הבנק מציין כי המטבע יכול לסייע במאבק בהון השחור, לשפר את התחרות במגזר הפיננסי ולהגביר את יציבות המערכת הכלכלית.
איך זה אמור לעבוד?
על פי המסמך, בנק ישראל יהיה הגוף הבלעדי שינפיק את השקל הדיגיטלי, אך הפצת המטבע והשימוש בו יבוצעו בסיוע גורמים פרטיים – כמו בנקים, חברות פינטק וספקי שירותים פיננסיים. המשתמשים יוכלו להמיר כסף לחשבונות שקל דיגיטלי, לבצע תשלומים ולנהל את יתרותיהם דרך אפליקציות פיננסיות או ארנקים דיגיטליים ייעודיים.
אחת התכונות המרכזיות שמוזכרות במסמך היא היכולת לבצע עסקאות גם ללא חיבור לאינטרנט – פיצ’ר שיכול להיות משמעותי במצבים של תקלות רשת או עבור אוכלוסיות ללא גישה נוחה לאינטרנט. בנוסף, השקל הדיגיטלי צפוי להיות אינטראופרבילי, כלומר – ניתן יהיה להשתמש בו גם מול מערכות תשלומים אחרות, כך שהמשתמשים לא יהיו מוגבלים רק לתשתית של בנק ישראל.
השלבים הבאים: איסוף משוב והמשך בדיקות
כחלק מההיערכות להמשך, בנק ישראל פתח במהלך שנקרא "אתגר השקל הדיגיטלי", במסגרתו הוא פונה לחברות טכנולוגיה וגורמים עסקיים להציע מקרים לשימוש מעשי במטבע הדיגיטלי. בנוסף, הציבור הרחב מוזמן להגיש הערות ופידבק על העיצוב המוצע עד ל-30 באפריל 2025.
בסופו של דבר, ההחלטה על השקת השקל הדיגיטלי לא צפויה להתקבל לפני 2026, והיא תתבסס על שיקולים כלכליים, רגולטוריים וטכנולוגיים. בינתיים, בנק ישראל ממשיך לבחון את הנושא מתוך תפיסה לפיה מטבע דיגיטלי של בנק מרכזי עשוי להפוך לחלק בלתי נפרד מהמערכת הפיננסית בעתיד הקרוב.
